比特币今年会涨到10万美元吗？有人用蒙特卡洛方法预测

翻译 | AI科技大本营（ID：rgznai100）

参与 | 刘畅

编辑| 唐娜

【AI技术大本营攻略】科技博主Xoel López Barata尝试用简单的蒙特卡洛模拟方法来预测比特币的日收益，并试图预测今年年底比特币的价格最有可能达到什么水平. 他还发布了一个源代码链接：

在讨论这种统计方法之前，本文原博主发出免责声明：此预测纯属娱乐，不代表比特币投资建议。 如果要投资，请全面考察，不要盲目造成不必要的损失。 另外，比特币未来的收益并不一定会呈现大幅增长的趋势，过去的表现并不代表未来的价格表现。

别担心，这是一场只需 5 分钟的冒险

▌什么是日收入？

回报被定义为一次观察与其下一次观察之间的价格差异。 在这种情况下，由于我们正在查看每日数据，因此相应的收益也将是每日收益。

计算每日收益的最简单方法：

理想情况下，金融资产的每日收益应呈正态分布。

但这种情况并非如此。 实际日收益率的“尾巴”比较肥。 这意味着极端事件发生的概率高于正态分布预测的概率，分布也不同，如图：

在上图中，您几乎看不出两​​个分布的尾部之间的差异，但是，收益分布图会更胖

▌什么是蒙特卡洛模拟？

蒙特卡罗方法（或蒙特卡罗实验）是一种广泛使用的计算算法，它依赖于重复随机抽样来获得数值结果。

在使用蒙特卡洛模拟方法预测货币价格时，我们假设资产价格的未来行为与过去相似，我们随机生成与过去相似的未来行为的许多版本——随机游走（random walks）。 这是通过从过去的行为中随机抽取样本并将它们堆叠在一起以构建每个随机游走来完成的。

假设未来与过去相似是一个大胆的假设，它可能不是真的，但这就是我们目前所拥有的

▌BTC/USD 价格预测 2018 使用蒙特卡罗方法

为了在模拟期间构建每个随机游走，我们随机抽样从 2010 年至今的每日收益数据，每个样本加 1，并累积到 2018 年 12 月 31 日。然后，当前比特币价格乘以随机游走的值以获得比特币的模拟未来价格。 这将重复多次（在本例中为 100,000 次），到今年年底，我们将看到每次随机游走的最终价格分布。

▌随机游走

前 200 次随机游走看起来像这样：

100,000 次随机游走中 200 次的线性图

该图的信息有限，因为一些随机游走在图的 y 尺度上呈指数增长，并且大多数随机游走在蓝色随机游走下方结束。 在这里，将垂直轴更改为对数刻度将帮助我们看到更易于观察的事物：

前面显示的 200 次随机游走的对数图

▌最终价格分布

我们可以看到大多数随机游走的最终价格在 10,000 美元到 100,000 美元之间。

但是仅仅根据上面的图形结果，我们无法得到更多的信息。 现在，从下面的直方图中，您可以看到我们之前生成的所有 100,000 次随机游走的最终价格分布。 如图所示：

我们再次面临同样的问题，我们无法从这张图中得出任何结论。 解决方法与之前相同：使用对数坐标将数据绘制在水平轴上。 这样比特币会涨到10万吗，图形看起来好多了：

从图中可以看出，最有可能的最终价格在 24,000 美元到 90,000 美元之间。

为了更准确地找到这个价格，我还有其他几种方法。 一种是简单计算最终价格分布的中位数：58843 美元。 另一种是用核密度估计来估计概率密度函数，找到这个函数最大值对应的价格。

结果如下图所示：

如您所见，最有可能的最终估价相似，都在 50,000 美元以上。

值得注意的是比特币会涨到10万吗，这个预估结果不一定是最终结果，但可以更好地用于寻找未来最终价格的置信区间。 在这种情况下，比特币价格 80% 的置信区间将在 13,200 美元到 271,277 美元之间。 另一种看待这个问题的方法是，年末价格低于 13,200 美元的可能性与高于 271,277 美元的可能性相同（如果未来价格走势与过去相同）。

还有什么？

现在我们有了 KDE 密度函数，例如，我们可以计算价格在年底低于某个水平的概率。

如果我们想计算价格等于或低于 2018 年 1 月 20 日的概率，我们只需将下图中的阴影区域积分：

什么是概率值？ 9.84%。

他的临终遗言是“没想到概率值这么低！”

▌推荐

有一个定理：没有什么可以永远上升，过去和未来不会交汇。 下面是多年来美国基础货币的图表。 也涨了很多。

基础货币是美国货币供应中最活跃的部分。它包括纸币、硬币和银行存款

而你，你相信美国可以永远印钱吗？

因此，比特币未来的收益不一定会像之前的收益趋势那样； 过去价格的表现并不代表未来价格的表现。

对此，营长重申：投资有风险，买币需谨慎！

作者| 索埃尔·洛佩斯·巴拉塔

原创 | @xoelop/weve-simulated-the-bitcoin-price-for-the-whole-2018-you-won-t-believe-the-result-4a602679dac2